بازار آریا

آخرين مطالب

سرمایه گذاری در خدمات مالی مقالات اقتصادي

سرمایه گذاری در خدمات مالی
  بزرگنمايي:

بازار آریا -
ناظر اقتصاد: حوزه خدمات مالی نیز مانند بسیاری دیگر از صنایع در حال تجربه یک دگرگونی اساسی است و به صورت مشخص انقلاب دیجیتالی از کانال فین تک قواعد بازی در این حوزه را تغییر داده است. در این گزارش نیروها و روندهایی که ساختار و بنیان این بخش از اقتصاد را دچار دگرگونی کرده و قواعد بازی را برای چند سال آینده تغییر اساسی خواهد داد مورد بررسی قرار خواهد گرفت.
چشم انداز صنعت خدمات مالی
آمار دقیق و به روزی از اندازه صنعت خدمات مالی به دلیل تنوع و گستردگی زیربخش‌های آن(شامل بانک‌داری خرد، بانکداری شرکتی، بانک‌داری سرمایه‌گذاری، انواع مختلف بیمه، سرویس‌های پرداخت، سرویس‌های تامین مالی، مدیریت سرمایه گذاری‌ها و …) در مقیاس جهانی وجود ندارد اما مبتنی بر تخمین‌های صورت گرفته توسط سازمان همکاری و توسعه اقتصادی (OECD) این صنعت در کشورهای توسعه یافته حدود 20 درصد از تولید ناخالص داخلی(GDP) را به خود اختصاص داده است.
مبتنی بر تخمین صورت گرفته توسط مک کینزی(2011) نیز بخش خدمات مالی(البته تنها 3 بخش بانک‌داری خرد، بیمه عمر و بیمه اموال و حوادث) حدود 6.6 تریلیون دلار سالانه گردش مالی داشته و به طور متوسط در یک دهه آینده با نرخ رشد مرکب سالیانه(CAGR) 6 درصد رشد خواهد داشت. البته در همین گزارش به این نکته اشاره شده است که این 3 بخش حدود 60 درصد از صنعت بزرگ و متنوع خدمات مالی را تشکیل می‌دهند و در نتیجه می توان اندازه این صنعت در سال 2011 را حدود 11 تریلیون دلار تخمین زد.
مبتنی بر تخمین صورت گرفته توسط صندوق بین المللی پول(2014) نیز اندازه صنعت خدمات مالی دنیا در سال 2014 حدود 13.1 تریلیون دلار می‌باشد. مبتنی بر همین تخمین‌ها می‌توان در نهایت به این جمع بندی رسید که بخش خدمات مالی بین 12 تا 20 درصد از اقتصاد دنیا را به خود اختصاص داده است.


روندهای تکنولوژیک موثر بر آینده صنعت خدمات مالی
در اینکه بخش خدمات مالی در حال یک تغییر اساسی است هیچ شکی وجود ندارد. مبتنی بر تجزیه و تحلیل‌های صورت گرفته توسط موسسه پی دبلیو سی (PWC، 2018) نیروهایی که نقش، ساختار و محیط رقابتی موسسات مالی را به نحوی بنیادین دست‌خوش تغییر و تحول خواهد کرد به تفکیک 3 زیربخش بانک‌داری خرد، بازار سرمایه و بخش مدیریت دارایی(Asset Management)، شناسایی و انتخاب شده‌اند. اصلی‌ترین نیروهایی که آینده این بخش از اقتصاد را دست‌خوش تحول می‌کنند عبارتند از:
1. فین تک و ظهور مدل‌های کسب وکاری جدید در این حوزه
• مبتنی بر تجزیه و تحلیل مصاحبه‌های عمیق صورت گرفته با مدیران ارشد حوزه خدمات مالی در دنیا در بخش بانک‌داری و سرویس‌های پرداخت، 28 درصد از کل اندازه کسب وکار در معرض ریسک ناشی از شرکت‌های نوپای حوزه فین تک قرار دارد. در واقع پیش بینی‌ها حاکی از آن است که حدود 30 درصد از کسب وکار این دو زیربخش خدمات مالی تا سال 2020 در اختیار شرکت‌های نوپای فین تک قرار خواهد گرفت.
• در حوزه بیمه و مدیریت ثروت و دارایی نیز پیش بینی‌ها حاکی از آن است که حدود 22 درصد از این کسب وکارها تا سال 2020 در اختیار شرکت‌های نوپای حوزه اینشورتک و فین تک قرار خواهد گرفت.


2. ورود اقتصاد مصرف تسهیمی به تمامی بخش های خدمات مالی
اقتصاد تسهیمی یا آنچنان که مجله مرور کسب وکار هاروارد می‌گوید اقتصاد دسترسی (Access economy) بخشی از اقتصاد است که در مدل کسب وکاری آن، دسترسی به عرضه و تقاضای خدمات و کالاها تسهیل می‌شود و خود امر تسهیل دسترسی از طریق ابزارهای دیجیتالی و رایانه‌ای به یک کسب وکار مجزا تبدیل می‌شود. در این مدل‌های کسب وکاری، کالاها و خدمات به جای مالکیت، بر اساس دسترسی معامله می‌شوند.
در واقع در این اقتصاد، اجاره چیزها به صورت موقتی جایگزین فروش دائمی آن‌ها می‌شود. این اقتصاد در بسیاری از حوزه‌ها مانند حمل و نقل و اجاره اماکن و … جای خود را باز کرده است و بازیگران بزرگی هم‌چون اوبر(Uber) و ایربی ان بی(Airbnb) آن را جا انداخته‌اند. پیش بینی می‌شود که این نوع از مدل کسب وکاری تسهیمی عرصه خدمات مالی را نیز در سالیان آینده در خواهد نوردید.
در حال حاضر نیز پلتفرم‌های وام‌دهی همتا به همتا (Peer-to-peer lending) با مشارکت برخی بانک‌های سنتی و برخی شرکت‌های نوپای حوزه فین تک در برخی از کشورها مانند آمریکا، انگلستان و چین راه افتاده است. پیمایش جدید PWC هم نشان می‌دهد که 44 درصد از افرادی که درآمد سالیانه کمتر از 75 هزار دلار دارند به این سرویس‌های پرداخت همتا به همتای ارائه شده توسط شرکت‌های نوپای فین تک اعتماد دارند و این درصد اعتماد در افراد با درآمد سالانه بالای 100 هزار دلار به حدود 70 درصد می‌رسد.
از سال 2015 نیز سرویس های Apple Pay یا Samsung Pay با استفاده از فناوری NFC امکان تبدیل گوشی به کارت اعتباری را فراهم کرده‌اند. به عنوان نمونه نیز اپل اخیرا پتنت مربوط به یک برنامه کاربردی تحت آیفون را به ثبت رسانده است که امکان پرداخت‌های بین شخصی و همتا به همتا را با استفاده از آیفون و بدون دخالت هیچ بانکی فراهم می‌کند.
3. فناوری بلاک چین
بلاک چین یک پایگاه داده توزیع شده است که به عنوان یک دفتر اطلاعاتی توزیع شده شناخته می‌شود. از این پایگاه داده توزیع شده می‌توان برای ثبت چیزهای مختلفی استفاده کرد؛ در حال حاضر رایج‌ترین کاربرد آن ارسال و دریافت پول است. هنگامی‌که دو نفر بخواهند برای یکدیگر پول انتقال بدهند، یک رکورد جدید ایجاد می‌شود که جزئیات آن تراکنش را مشخص می‌کند. این رکورد به صدها نفر از رایانه‌های دیگر که دارای یک کپی از رکورد هستند، ارسال می‌شود. این کامپیوترها تأیید می‌کنند که این معامله مجاز است و درنهایت آن‌ها قبل از تأیید رکورد، موافقت (یا مخالفت) می‌کنند که همه چیز در مورد معامله، مشروع است.
این کار باید با همه کپی‌های اطلاعات مطابقت داشته باشد. ویژگی مشخصه این پایگاه داده آن است که دیگر هیچ نیازی به بانک یا شرکت مرکزی وجود ندارد و در واقع نیاز به هیچ واسطه ای نیست.


4. انقلاب دیجیتالی
بررسی‌ها نشان دهنده آن است که یک شیفت اساسی به سمت کانال‌های دیجیتالی در دنیا در حال شکل‌گیری است. پیمایش سال 2017 PWC از صنعت بانک‌داری نشان داد که در حال حاضر 46 درصد از مشتریان دیگر از رفتن به شعبات چشم پوشی کرده و کارهای بانکی خود را با تلفن‌های هوشمند، تبلت و دیگر برنامه‌های کاربردی آنلاین انجام می‌دهند.
پیمایش سال 2017 شرکت مشاوره بین و شرکا، در خصوص رضایت مشتری نیز نشان داد که میزان رضایت مشتریان از شرکت های بیمه‌ای که فرایندهای خود را دیجیتالی نموده‌اند بیشتر از شرکت‌های بیمه سنتی است.


جمع‌بندی
حوزه خدمات مالی نیز مانند بسیاری دیگر از صنایع در حال تجربه یک دگرگونی اساسی است و به صورت مشخص انقلاب دیجیتالی از کانال فین تک قواعد بازی در این حوزه را تغییر داده است. ظهور مدل‌های کسب وکاری جدید در این حوزه، ورود اقتصاد تسهیمی در تمامی بخش‌های خدمات مالی، فناوری بلاک چین، انقلاب دیجیتالی و … از اصلی‌ترین روندهای پیشران در این زمینه می‌باشد.
نادیده گرفتن این روندهای دگرگون کننده بخش خدمات مالی به قیمت از صحنه خارج شدن بنگاه تمام می-شود. به همین دلیل است که بنگاه‌های شناخته شده و معروف دنیا در این حوزه نسبت به این محرک‌ها بی‌تفاوت نبوده و توانمندی‌های لازم به منظور بهره‌برداری از این فرصت‌های جدید را در خود ایجاد کرده و از ابزارهای مختلف پیگیری فعالیت‌های اکتشافی در این خصوص استفاده کرده‌اند.


نظرات شما

ارسال دیدگاه

Protected by FormShield

ساير مطالب

مرگ بیمه های زندگی در صورت تصویب مالیات بر ارزش افزوده

نسخه جمعیتی برای درمان تهران

تجارت در خشکسالی یا ترسالی اعتباری

اینترنت اشیاء Internet of Things

حقوق مالکیت و جایگاه ایران در آن

آمایش سرزمین

بررسی وضعیت درآمدهای مالیاتی دولت در ایران و جهان

ارزشمندترین برندهای سال 2019

بررسی نقاط قوت و ضعف ساختار اقتصاد ایران

آخرین تحولات صنعت بازی‌های رایانه‌ای

بررسی روند دیپلماسی اقتصادی در جهان

لزوم بازتعریف نقش نفت در اقتصاد

حذف صوری نفت از بودجه؟

رشد 20 درصدی سرمایه‌گذاری مدت‌دار در بانک‌ها

کاهش واردات 10میلیارد دلاری چگونه محقق می‌شود؟

متهم اصلی افزایش نقدینگی معرفی شد

افول رقابت‌پذیری در اقتصاد ایران

نزول ایران در رقابت‌پذیری جهانی

استفاده از نقدینگی جامعه برای اجرای پروژه‌های نفتی

تاثیر ورود جریان نقدینگی بر رشد شاخص کل

تشکیک مرکز پژوهش های مجلس در آمار یارانه پنهان

20 درصد؛ کسری بودجه آموزش و پرورش

رتبه تهران در رنکینگ جهانی «مدت زمان خانه‌دار شدن»

معافیت اقتصاد از پیشرفت

یارانه پنهان در اقتصاد ایران چقدر است؟/ جزئیات 1300هزار میلیارد تومان یارانه در سال‌98

مافیای اماراتی، هندی و پاکستانی در ایران

آموزش درآمدزایی در 100 روز

وکلا هم مثل پزشکان مالیات نمی‌دهند؟

پیش‌نگر اصلی نرخ تورم

علت تلاطم در بازار شکر

کدام استان‌ها رکورددار چک برگشتی هستند؟

بازار مکاره کاشت دندان از 2 تا 58 میلیون تومان!

سنگین ترین رکود مسکن تهران در 10 سال اخیر

جمعیت ایران در مسیر پیری

شوک ارزی، فرصت است نه تهدید

روند صعودی تورم در آستانه توقف

اروپا می‌خواهد نفت نخرد اما ایران را بدهکار کند

سیاست نرخ بهره منفی چگونه کار می‌کند؟

محصول استراتژیک در برزخ قیمت گذاری

نرخ مالیات بر عایدی سرمایه در کشورهای دیگر

دولت برمبنای چه داده‌هایی باید پردرآمدها را شناسایی کند؟

سیاست‌گذاری‌ صندوق‌ها پشت درهای بسته

سوئیچ نقدینگی به سمت بودجه

قطب صنعتی اراک چطور ورشکست شد؟

نورافکن روی یارانه‌های پنهان

تحریم جدید بانک مرکزی، چه تاثیری بر اقتصاد ایران دارد؟

عراقی‌ها بیشترین مسافر ایران

ظهور قریب‌الوقوع یک ابرطبقه/ توزیع بی سابقه رانت در سال گذشته از ناآگاهی بود

تجارت الکترونیک

چالش‌های نظام بودجه‌ریزی کشور